张坤、萧楠、谢治宇,明星大咖的基金投资榜单揭晓!最佳策略“买完躺平”,择时常常导致意外

  资事堂  作者 | 陈嘉懿

  谁对基金的表现最了解?

  当然是这只基金的基金经理。

  但明星大咖们投资基金,就一定能做得很好么?

  最新统计,明星基金经理们投资基金的数量、金额、策略都相差很多。业绩也差别很大。有些基金经理买入持有赚了大钱,但也有基金经理投资择时吃了亏。

  随着最新的基金半年报公布,包括张坤、萧楠、谢治宇、周应波等明星基金经理的基金理财术都曝光了。一起来看下。

  01

  周应波的择时“考验”

  中欧基金最有人气的基金经理应该是周应波。他目前管理近300亿,任职期间最佳收益超过235%。

张坤、萧楠、谢治宇,明星大咖的基金投资榜单揭晓

  不过,为基民挣了不少钱的周应波,自己投资基金做了几次波段,好像也没能赚出啥超额收益来。

  2019年半年报显示,彼时周应波持有他的代表基金——中欧时代先锋的A类份额,持有份额超过100万份。

  但是,到了2019年年末,周应波则分别持有中欧时代先锋A、C类份额各10~50万份。

  如果数据没有错误,那么这至少可以推出2个结论:

  1.周应波增持了C类份额,且份额小于50万份。C类份额的往往被认为适合用来短期持有,周应波持有中欧时代先锋C类份额,显得意味深长。

  2.周应波大手笔减持而来A类份额,至少超过50万份。对比2019年半年报和2019年年报,周应波是在2019年下半年减持了较大数额的中欧时代先锋A类份额。

  到了2020年半年报,情势又发生了变化。

  最新数据显示,周应波持有中欧时代先锋C类份额依然是10~50万份,但是他持有的A类份额变成了50~100万份。也就是说,周应波在2020年上半年又加仓了中欧时代先锋A类份额不超过90万份。

张坤、萧楠、谢治宇,明星大咖的基金投资榜单揭晓

  这就很有趣了。

  由于,周应波管理的中欧时代先锋A类份额自2019年年中至2020年年中,基本上是净值逐级上扬的。除非他能准确的在去年12月减持,并上半年因疫情发生的大调整中加仓,否则这一次“择时”应该是很难成功的。

张坤、萧楠、谢治宇,明星大咖的基金投资榜单揭晓

  明星基金经理,买入卖出自己的产品,都不一定能踏准时点,普通投资者真的要好好想下,自己有没有能力做波段。

  02

  谢治宇的“不择时“投基法

  有择时的,就有不择时的,后者的典型代表是兴全基金的谢治宇。

  谢治宇是兴全最大腕的基金经理之一,也是业内公认管理大盘基金的最优秀人选。他就曾不止在一个公开场合提到过,他会持续的买入自己管理的基金,而且他不会挑选时点。

  “我是不做时间选择的……每年公司什么时候把奖金发下来……也不管基金净值大概在什么位置,就会把它买进去。”

  可惜的是,仅从基金年报、半年报观察,很难准确把握谢治宇的投基动向,因为他持有的兴全合润基金很早就超过了100万份以上,没有更详细的数据披露了。

  不过,2020年上半年谢治宇管理的另一只基金兴全合宜打开申购,他立刻加码相关产品。

  对比2020年半年报和2019年年报会发现,谢治宇买入了至少50万份兴全合宜。也就是说,他确实再一次“定投”了自己的产品。

张坤、萧楠、谢治宇,明星大咖的基金投资榜单揭晓

  谢治宇的投资业绩如何,看下下图兴全合润的净值走势就知道了,岂止是牛,是非常牛!

张坤、萧楠、谢治宇,明星大咖的基金投资榜单揭晓

  03

  交银三剑客有2人建仓

  近年蹿升最猛的团队,自然要算交银基金的股票投资团队,其中的交银三剑客王崇、何帅、杨浩更是一朝成名满天下。

  但从此前的定期报告数据看,交银三剑客王崇、何帅、杨浩购入自己基金的动力不是很大。但是最新半年报显示,王崇、杨浩做出了改变。

  2019年年报显示,王崇主要持有2019年下半年成立的交银瑞丰,另外两只更早成立的“名牌”产品交银精选和交银新成长,他都没有持有。

  但是,2020年半年报显示,王崇已经持有交银新成长10~50万份,持有交银精选50~100万份。初步估计投入最高不超过260万。

  类似的,杨浩也做出了改变,2020年半年报显示,杨浩持有交银新生活力的份额为10~50万份,相较2019年年报0持有而言,这是大幅的改变。

  不过,何帅还是对他自己管理的交银持续成长主题、交银阿尔法核心、交银优势行业保持距离。或许这也是他保持投资状态的一个方法。不知道他未来是否会跟随另外两位的步伐,建仓自己的产品。

  04

  “买定离手”的基金经理们

  在整理基金持基数据后,我们大概得出结论:过去几年最能赚的大钱的投基策略是——“买定离手”(或者更直接的说法是“买完躺平“)。

  比如谢治宇,把他的代表基金的持有量直接买到披露上限(100万份)以上。

  而能做到这样的基金经理,远不止谢治宇一个。

  比如,董承非对他参与管理的兴全新视野和兴全趋势投资基金,都持有份额超过100万份,这与2019年年报数据一致。

  再比如,刘彦春管理了6个产品,其中他持有景顺长城新兴成长近的份额超过100万份。不过,此外他仅持有景顺长城内需增长50~100万份,景顺长城内需增长贰号10~50万份,这些数字与2019年年报对比均没有明显变化。

  再如,从萧楠参与管理的产品看,绝大多数都没有看出明显的持有份额变化。不过,萧楠2020年新成立的基金易方达消费精选,他也持有了超过100万份。这一持有额度显著超过了更早成立的易方达科顺,以及他和杨桢霄共同管理的易方达大健康主题基金。

  实际上,易方达消费精选4月份的成立公告就显示,基金经理萧楠持有本基金份额总量的数量区间为100万份以上。不过,考虑到这一基金5月中旬就开放了赎回,这至少证明萧楠投资自己的基金并不是“做做样子”。

  类似的,易方达另一位明星基金经理张坤也是这样,长期持有自己管理的各类产品。对自己新发产品也很坚决的买入。今年发行的易方达优质企业三年持有期基金,在发行期间就获得张坤的买入。

  05

  “网红”基金经理积极“定投“?

  睿远成长价值是一个从成立“红”到现在的基金,因为申购量实在惊人,睿远成长7月下旬甚至“红”到“闭门谢客”。

  但是以傅鹏博为首的基金经理们投资自己基金的比例一直不是特别多。睿远成长价值的第一份半年报——2019年半年报显示,彼时基金经理小组合计持有睿远成长价值A类份额0-10万份。

张坤、萧楠、谢治宇,明星大咖的基金投资榜单揭晓

  但很快到了2019年年末,基金经理持有睿远成长价值A类份额、C类份额各0-10万份。

张坤、萧楠、谢治宇,明星大咖的基金投资榜单揭晓

  但到2020年半年报的最新数据显示,基金经理群体持有睿远成长价值C类份额的数量达到了10~50万份。也就是说,基金经理在2020年上半年明确加仓了C类份额。

张坤、萧楠、谢治宇,明星大咖的基金投资榜单揭晓

  另一个有趣的细节是,睿远成长价值在进入2020年后,基本上每日申购上限是1000元。那么假设基金经理组确实半年投资了10万份以上,那么很可能是有位基金经理开通了每日申购的“定投”。

  效果好不好,直接看疗效。(下图是睿远成长成立以来净值走势,最新净值涨幅超过100%!)

张坤、萧楠、谢治宇,明星大咖的基金投资榜单揭晓
扫二维码 3分钟开户 紧抓创业板火爆行情 张坤、萧楠、谢治宇,明星大咖的基金投资榜单揭晓

免责声明:自媒体综合提供的内容均源自自媒体,版权归原作者所有,转载请联系原作者并获许可。文章观点仅代表作者本人,不代表新浪立场。若内容涉及投资建议,仅供参考勿作为投资依据。投资有风险,入市需谨慎。

责任编辑:常福强